В экспертной среде отмечается резкое повышение на рынке продаж компьютерный компонентов на такие продукты, как оперативная память и накопители твердотельного типа – DRAM и SSD. В одинаковой мере такая тенденция касается профессионального сегмента рынка серверов и рабочих станций, и потребительской категории в виде игровых систем, ноутбуков, персональных компьютеров. За относительно небольшой промежуток времени, всего несколько месяцев, показатели роста цен устремились вверх на десятки и сотни процентов.

Для ведущих игроков рынка компьютерных комплектующих, производителей, системных операторов, рядовых потребителей актуальным стал поиск ответа на вопрос и причинах подобного подорожания:

  • вследствие чего рост цен имеет такую ошеломляющую динамику;
  • такой процесс объясняется сугубо временными факторами или имеет долгосрочную тенденцию;
  • есть ли надежда на быстрое возращение цен к прежнему уровню.

Только тщательный анализ материалов в таких авторитетных изданиях, как The Verge, Forbes, Windows Central. Tom’s Hardware, PC Gamer, Reuters, а также рассмотрение всего спектра факторов помогут дать объективную оценку происходящему.

 

Огромное влияние искусственного интеллекта

Практически все аналитики сходятся в едином мнении, что первопричиной возникшего кризиса стал стремительное развитиеАШ индустрии, связанной с АІ – искусственным интеллектом.

Бурный рост объемов потребления памяти дата-центрами

Процесс создания всех видов АІ-моделей, включая модификации компьютерного зрения, класса GPT, LLM-агенты и рекомендации, нуждается в следующем:

  • многократно повысилась потребность в обучающих данных;
  • постоянной загрузке дополнительных гигабайт в память;
  • потребность в применении высокоскоростной памяти с минимальной степенью задержки.

В итоге все перечисленные факторы становятся причиной массового увеличения закупок АІ-компаниями, дата-центрами и крупными провайдерами таких продуктов:

  • NAND-памяти для SSD с повышенной производительностью;
  • DRAM для серверов;
  • типов памяти узкой специализации, например, НВМ.

Работающие в этой отрасли аналитики отмечают готовность платить повышенные цены у корпоративных потребителей в сравнении с сегментом клиентов домашних ПК. Имеющиеся на данный момент производственные мощности начинают ориентироваться под корпоративные потребности.

Рост цен DRAM превышает темпы увеличения стоимости золота

Статистика роста

Показатели удорожания DRAM за год по исследованиям Tom’s Hardware выросли больше чем на 170%. Такие темпы выше аналогичных характеристик для самых востребованных сырьевых товаров.

Несколько критериев объясняют такую высокую динамику:

  • снижение предложений на рынке продаж;
  • резким увеличением спроса в AI-сегменте и серверной отрасли;
  • быстрым перераспределением производственных мощностей.

Повышенное внимание производителей на НВМ

Отход от традиционной памяти DDR4/DDR5 к High Bandwidth Memory) со стороны таких гигантов рынка как Samsung, SK Hynix, Micron. Этому способствуют следующие факторы:

  • возможность применения НВМ в GPU для AI (NVIDIA, AMD);
  • показатели маржинальности нового продукта в несколько раз выше;
  • гарантия стабильности поставок на длительное время благодаря сотрудничеству с гигантскими корпорациями.

Все приведенные данные становятся причиной неприятных для рядовых потребителей последствий:

  • значительно уменьшается объем поставок DRAM на потребительский рынок;
  • рост стоимости на модули формата DDR4 и DDR5;
  • острая потребность для больших вариантов объема в 32, 64 и 128 ГБ из-за образовавшегося дефицита.

Своеобразный эффект домино SSD и NAND

Остановка сокращения выпуска NAND

Еще 2-3 года назад этот сегмент рынка пребывал в стагнации из-за перепроизводства и небывалого падения цен. Все это сопровождалось вынужденными решениями производителей:

  • консервация и закрытие линий;
  • в несколько раз уменьшились объемы выпуска продукта;
  • прекращение инвестиций в развитие производственной базы.

Неожиданное возвращение спроса нельзя было удовлетворить таким же быстрым восстановлением прежних объемов.

Вытеснение Enterprise- сегментом потребительского

Данные Windows Central и Forbes указывают на тенденцию перенаправления большей части NAND-памяти для таких целей;

  • системы хранения AI-кластеров;
  • облачные хранилища;
  • потребности дата-центров.

Результаты таких процессов:

  • подорожание SSD в рознице;
  • стремительный рост стоимости на накопители NVMe максимального объема в 2-4 ТБ.

Таким образом рост себестоимости ОЕМ-производители компенсируют за счет конечных потребителей.

Уход с потребительского рынка крупных игроков

Micron и Crucial

По данным авторитетных источников (The Verge, Windows Central) негативная тенденция потери приоритетного положения на рынке известных брендов. Активно перенаправляет свои коммерческие ориентиры на корпоративных партнеров руководство корпорации Crucial. Это облачные контракты, государственные структуры стратегического значения, инфраструктура в сфере AI.

Последствия таких процессов:

  • снижение для рядовых покупателей ассортимента продукции;
  • практически нет вариантов с доступной ценой;
  • исчерпываются складские запасы в розничной торговле.

Геополитические факторы и особенности поставок

Концентрация производства

Особенностью рынка памяти является его предельная централизация. Несколько фабрик в основных регионах, на Тайване и в Южной Корее, держат под контролем большую часть выпускаемой в мире продукции. Уязвимость такой концентрации заключается практически в моментальных изменениях цен на мировых рынках в случае логистических и энергетических сбоев.

Факторы экспортного контроля, влияния санкций и субсидии

Давление на стабильность рынка создается также по причине торговых конфликтов и ограничений относительно экспорта. Также нужно упомянуть роль государственного субсидирования, направленного для стимулирования производства определенных разновидностей продукции – server-grade memory, НВМ.

Все перечисленные факторы способствуют созданию определенного перекоса, положительного для AI-сегмента и корпоративного сектора.

Влияние на рынок рабочих станций и ПК

Происходит подорожание стоимости систем>

Что значит повышение цены для продавцов персональных компьютеров и системных интеграторов:

  • повышаются показатели себестоимости сборки;
  • постоянное обновление прайс-листов;
  • отсутствует возможность фиксации цен на длительное время.

Если рассматривать вариант на стабилизацию стоимости видеокарт и процессоров, то одного подорожания SSD и памяти будет достаточно для роста конечной цены ПК в пределах 15-30%.

Проблемы для профессионального сегмента

Наиболее уязвимыми становятся с точки зрения подорожания рабочие станции, предназначенные для следующих целей:

  • 3D-рендера;
  • Видеомонтажа;
  • CAD / BIM.

В сегменте AI большая потребность в продуктах с объемом оперативной памяти 64-128 ГБ, а также максимально быстрых SSD. Такие варианты конфигурации подвержены самому большому подорожанию.

Есть ли вероятность снижения цен?

Прогноз на краткосрочную перспективу

В экспертной среде убеждены в таком развитии событий на ближайшие 6-12 месяцев:

  • стремительного отката цен не предвидится;
  • практически все производственные мощности полностью загружены корпоративными контрактами;
  • стабильное увеличение спроса от AI.

Прогноз на средние сроки

В этом случае все зависит от вероятности возникновения нескольких факторов:

  • запуск в эксплуатацию новых фабрик;
  • возможность полного насыщения рынка AI;
  • переориентация определенной части мощностей в сторону потребительского сегмента рынка.

Сегодня сложно оценить вероятность реализации каждого из названых критериев.

Резюме

Рассматриваемый рост цен нельзя оценить, как несущественную в глобальном плане проблему или случайность. Столь масштабное изменение всей структуры рынка обусловлено рядом причин:

  • перераспределение производственных мощностей ведущих производителей;
  • непрекращающимся ростом спроса со стороны искусственного интеллекта;
  • отсутствием условий для быстрого наращивания объемов продукции;
  • заинтересованностью производителей в сотрудничестве с более маржинальными сегментами.

Все это для бизнеса и рядовых покупателей означает необходимость постоянно учитывать предельно высокую волатильность процессов ценообразования, тщательное планирование своих закупок.

Следует осознать реальность, что в ближайшей перспективе нынешний уровень цен нельзя рассматривать как временное явление, а отнести его к новой реальности рынка.